«Зеленые» облигации: для чего они нужны и как на них можно заработать в Москве

В Москве в конце мая будут выпущены первые «зеленые» облигации, сообщается на сайте мэра столицы Сергея Собянина. Правительство Москвы утвердило генеральные условия эмиссии и обращения ценных бумаг, соответствующие документы уже прошли государственную регистрацию в Минфине России. Что такое «зеленые» облигации, для чего они нужны и как на них можно заработать в Москве, читайте в материале РИАМО.

Что такое «зеленые» облигации

«Зеленые» облигации – это инструмент, который позволяет физическим лицам надежно и выгодно вкладывать средства и одновременно инвестировать в развитие городской экономики и улучшение экологической ситуации.

По структуре «зеленые» облигации ничем не отличаются от обычных – это те же долговые бумаги с фиксированным доходом. Инвестор на определенный срок дает свои средства взаймы эмитентам – организациям, выпустившим облигации. В этом случае привлекаемые финансы идут на улучшение экологической обстановки и минимизацию наносимого природе вреда: развитие возобновляемых источников энергии, рекультивацию земель, строительство комплексов по переработке отходов, внедрение электротранспорта, совершенствование очистных сооружений, адаптацию к изменению климата и так далее.

Знакомство с инструментом «зеленых» облигаций позволяет узнать больше об инвестиционной грамотности и получить практический опыт в этой сфере, а также надежно сохранить сбережения и сформировать накопления. Кроме того, опубликованные цели размещения выпуска дают представление о механизмах финансирования экологических проектов. Все это повышает общий уровень финансовой грамотности.

Преимущества «зеленых» облигаций

«Зеленые» облигации привлекательны как для эмитентов, так и для инвесторов по нескольким причинам.

Для эмитентов можно выделить следующие преимущества:

• упрочение репутации организации как экологически ответственного бизнеса, демонстрация приверженности принципам устойчивого развития;
• возможность диверсифицировать базу инвесторов, привлекая новый тип ответственных инвесторов с «зеленым» инвестиционным мандатом и фокусом на устойчивом ответственном инвестировании;
• потенциально более низкая стоимость привлечения на международных рынках за счет дисконта за «зеленость» (greenium).

Для инвесторов «зеленые» облигации тоже имеют свои плюсы:

• во-первых, это возможность финансировать проекты экологической направленности с прозрачным и отслеживаемым путем использования средств и достигать своих ESG-целей (англ. Environment Social – высокая социальная ответственность, Governance – высокое качество корпоративного управления, ред.);
• во-вторых, это создает инвестору репутацию экологически ответственного вкладчика, инвестирующего в проекты устойчивого развития;
• в-третьих, учет инвесторами факторов устойчивого развития при принятии решений является дополнительным инструментом своевременного выявления возможных инвестиционных рисков в долгосрочной перспективе;
• и в-четвертых, «зеленые» облигации не имеют оборота на бирже, а значит, не будут подвергаться рыночным рискам: инвестор может продать их в любое время по цене приобретения, сохранив весь причитающийся доход.

ЦБ запретит привлекать инвестиции нефинансовым организациям: к чему это приведет>>

Где и как приобрести «зеленые» облигации в Москве

«Зеленые» облигации могут приобретать лица старше 18 лет, имеющие российское гражданство и являющиеся налоговыми резидентами РФ (для этого необходимо находиться на территории РФ не менее 183 календарных дней подряд в течение календарного года).

Для их покупки не нужно открывать брокерский счет – все операции будут совершаться на электронной финансовой платформе «Финуслуги» Московской биржи, зарегистрироваться на которой можно через «Госуслуги». Об этом сообщил заместитель Мэра Москвы по вопросам экономической политики и имущественно-земельных отношений Владимир Ефимов.

«Объем облигаций, предложенный к размещению, составит два миллиарда рублей, а срок их обращения — два года. Купонный доход будет выплачиваться раз в квартал. Процентную ставку по облигациям определят перед началом размещения исходя из рыночной конъюнктуры», — рассказал Владимир Ефимов.

После регистрации необходимо пополнить кошелек «Финуслуг» по СБП (на пополнение не распространяется лимит в 100 тысяч рублей в месяц, как для переводов между физическими лицами) или по реквизитам со счета в любом банке.

Далее нужно подать заявку на покупку «зеленых» облигаций. Если заявка оформлена до 16:00 по московскому времени, то совершить покупку можно в тот же день, а в случае ее подачи после 16:00 – утром следующего рабочего дня.

Для совершения сделки, а также учета и хранения ценных бумаг открывается депозитарный счет в Национальном расчетном депозитарии (НРД), входящем в группу компаний Московской биржи. Запись о покупке фиксируется в отчете РФТ (Реестр финансовых транзакций), доступном для просмотра на «Госуслугах» и в «Отчете об исполнении поручения» НКО АО НРД, доступном в личном кабинете «Финуслуг».

Как будет происходить выплата процентов

Объем эмиссии «зеленых» облигаций составит в Москве два миллиарда рублей, а срок обращения – два года. Купонный доход (проценты) будет выплачиваться один раз в квартал. Его ставку определят исходя из рыночной конъюнктуры перед размещением облигаций. Комиссии за покупку и продажу облигаций и обслуживание счетов в НРД не начисляются.

Купонный доход указывается до уплаты НДФЛ. Налог удерживается и перечисляется в бюджет автоматически при зачислении средств на кошелек на «Финуслугах».
При выплате купона средства зачисляются в указанный в графике день выплаты, в редких случаях выплата может идти дольше, но не более семи рабочих дней.

«Вклады для бедных»: для чего они нужны и кто сможет их открыть>>

Как продать «зеленые» облигации

Для возврата средств и получения дохода по «зеленым» облигациям необязательно дожидаться даты погашения – их можно продать в любой момент без потери процентов с возвратом всех вложенных денег.

Цена продажи облигаций складывается из цены их приобретения и суммы накопленного купонного дохода на день исполнения сделки по продаже.

Подать заявку на продажу ценных бумаг можно в любой момент в личном кабинете «Финуслуг». Средства от продажи поступят на личный электронный кошелек финансовой платформы на следующий рабочий день, если заявка подана до 16:00 по московскому времени, и через один рабочий день – при ее оформлении после 16:00.

Вывести средства с кошелька «Финуслуг» можно без комиссий и лимитов по реквизитам на счет в любом банке. Повторно заполнять реквизиты для вывода средств не требуется.

Облагается ли доход по «зеленым» облигациям НДФЛ

Доход, полученный от владения «зелеными» облигациями, облагается НДФЛ по ставке 13%. Налог удерживается и перечисляется в бюджет автоматически при выплате купона с суммы купонной выплаты, а при продаже или погашении – с суммы дохода за дни владения ценными бумагами.

Если облигации были приобретены в конце одного купонного периода и проданы в начале следующего, то может возникнуть излишне удержанный НДФЛ с купонной выплаты. Он автоматически зачислится на электронный кошелек «Финуслуг» после окончания налогового периода (календарного года) – обычно это происходит в первые месяцы нового года.

Налоговый вычет за покупку «зеленых» облигаций для населения не предоставляется.

Недвижимость, золото и ценные бумаги: куда вкладывать деньги в 2023 году>>

На что потратят средства от размещения облигаций

Средства от размещения «зеленых» облигаций будут потрачены на финансирование проекта по замене дизельных автобусов на электробусы для снижения негативного влияния автотранспорта на окружающую среду столицы, сообщается на сайте мэра Москвы. Отмечается, что благодаря одной купленной облигации ежегодно в воздух будет попадать на четыре грамма меньше загрязняющих веществ и на 1,2 килограмма – парниковых газов, а замена одного дизельного автобуса на электробус сократит объем выбросов углекислого газа в среднем на 60 тонн в год.

По словам руководителя столичного Департамента финансов Елены Зяббаровой, повышение экологичности общественного транспорта – это глобальный тренд, который активно реализуется в Москве.

«В мае 2021 года Правительство Москвы успешно разместило классические «зеленые» облигации. В этом году ценные бумаги будут выпущены специально для населения. Граждане смогут купить их без комиссии и посредников – прямо в личном кабинете на платформе «Финуслуги» Московской биржи. Это просто и удобно даже для тех, кто никогда не занимался инвестициями», – отметила министр Правительства Москвы.

Она добавила, что «зеленые» облигации Москвы – один из наиболее надежных финансовых инструментов в России. У москвичей и жителей других регионов появится возможность внести свой вклад в формирование более здоровой и комфортной городской среды и получать стабильный инвестиционный доход.